Mensen die als kind in aanraking komen met banken en andere financiële instellingen, hebben een grotere kans om later in hun leven financieel stabiel te zijn, nieuw onderzoek van CU Boulder's Leeds School of Business laat zien. Mensen zonder die blootstelling kunnen serieuze kosten verwachten.

Tony Cookson, universitair hoofddocent financiën aan de Leeds School of Business, samen met twee co-auteurs, James Brown van de staat Iowa en Rawley Heimer van Boston College, publiceerden hun onderzoek in Elsevier's Tijdschrift voor financiële economie . Ze ontdekten dat mensen die als kinderen bij banken kwamen, een beter krediet hadden en minder achterstallige betalingen. Die hogere kredietscore kan zich vertalen in echte financiële voordelen, Cookson zei, zoals een korting van 5% op een woninghypotheek in de loop van de tijd.

"Financiën leer je door te doen, "Zei Cookson. "Mensen die opgroeien met financiën, leren waarschijnlijk de dingen die je leert door met een bank om te gaan."

Die vaardigheden omvatten het begrijpen van de kracht van samengestelde rente en waarom het zo belangrijk is om een ​​kredietgeschiedenis op te bouwen.

Cookson en zijn co-auteurs documenteerden de ongelijkheid door kredietgegevens van de Federal Reserve Bank van New York te vergelijken met mensen die in een unieke omgeving leven:inheemse Amerikaanse reserveringen.

Native American reserveringen als een microkosmos van financiën

De tragische geschiedenis van reserveringen leidde tot omstandigheden die waardevolle inzichten kunnen onthullen voor academici als Cookson. De openbare orde heeft voorwaarden gecreëerd die buiten reserveringen niet bestaan, of bestaan ​​alleen op reserveringen. Soms verschillen de voorwaarden per reservering. Een voorbeeld van zo'n beleid is Publiekrecht 280 (PL280).

Het congres voerde in 1953 PL280 uit, een aantal voorbehouden achterlatend onder het domein van tribale rechtbanken, terwijl geschillen over andere reserveringen worden overgedragen aan staatsrechtbanken.

"Dit maakte een verschil in wat voor soort contracten werden ondertekend, " zei Cookson, die sinds zijn masterscriptie in 2006 aan Indiaanse reserveringen heeft gewerkt. "Het veranderde de prikkels van kredietverstrekkers om te lenen of kleine bedrijven te helpen opzetten."

Zonder kleine bedrijfsactiviteiten, Cookson en zijn team vonden, banken begonnen reserveringen van stamrechtbanken te vermijden.

"Er waren deze bankwoestijnen als je onder tribale rechtbanken bent, omdat banken geen basis hadden om het grootste deel van hun zaken te doen."

Banken waren minder geneigd zich te vestigen op reserveringen bij tribale rechtbanken vanwege de minder voorspelbaarheid van contractgeschillen onder tribale rechtbanken, volgens het papier.

Het eindresultaat:reserveringen van stamrechtbanken hadden in de jaren 2000 20% minder bankfilialen per hoofd van de bevolking, Het team van Cookson zei. En de mensen op die reserveringen betaalden uiteindelijk de prijs.

"Er zijn individuen die uiteindelijk helemaal geen kredietgeschiedenis ontwikkelen, "Zei Cookson. "Dat verandert de aard van de economische activiteiten die je kunt ondernemen. Iemand zonder creditcard kan niet naar de winkel gaan en een creditcard gebruiken."

Een gebrek aan krediet kan mensen ook uitsluiten van grotere financiële beslissingen, inclusief hypotheken of studieleningen.

Cookson en zijn co-auteurs hebben ook een financieel onderzoek uitgevoerd bij verschillende reserveringen. Ze ontdekten dat bewoners van reservaten van tribale rechtbanken geen kennis ontwikkelden die ze konden gebruiken om op de financiële ladder te klimmen.

"Mensen die opgroeiden in de buurt van een bank wisten meer over bankspecifieke financiële producten, " hij zei.

Inheemse Amerikanen die in de buurt van een bank opgroeiden, vertrouwden ook meer op bankfunctionarissen om te helpen met financiële beslissingen dan mensen die dat niet deden, volgens het onderzoek van de onderzoekers.

De gevolgen van deze hiaten in financiële kansen kunnen een leven lang meegaan.

De bredere impact van bankwoestijnen

Deze bankwoestijnen zijn niet alleen beperkt tot indianenreservaten, volgens de onderzoekers.

Een studie van de Federal Reserve Bank of New York uit 2016 identificeerde bijna 400 stedelijke gebieden en meer dan 700 landelijke gebieden zonder een bankfiliaal binnen een straal van 16 kilometer. De studie schatte dat er 3,74 miljoen mensen in die gebieden wonen.

Dat aantal zou kunnen groeien. S&P Global Market Intelligence markeerde een record van bijna 2, 000 sluitingen van bankfilialen in de VS in 2018, omdat online en mobiel bankieren steeds hipper wordt.

En alle mensen in die woestijnen zijn onderworpen aan dezelfde financiële nadelen als mensen die onder tribale rechtbanken leven, aldus Cookson.

"Ik denk waar mogelijk, het is een goed idee om financiële instellingen aan te moedigen om in dit soort gemeenschappen te opereren, ' zei Cookson.

Terwijl Cookson zei dat hij niet per se pleit voor het subsidiëren van banken, hij vindt wel dat beleidsmakers goed moeten kijken waar banken zijn en waar niet.

"Uiteindelijk, we worden geconfronteerd met een beleidsafweging, "zei hij. "Met bankieren, vooral lokaal bankieren, in uw gemeenschap is echt waardevol voor huishoudens. Zelfs met online bankieren beschikbaar, lokale banken zijn belangrijk omdat mensen leren wanneer ze bankieren."