Republic Act nr. 9160, ook bekend als de Anti-Money Laundering Act (AMLA), is een wet die op 31 juli 2001 in de Filippijnen is uitgevaardigd om het witwassen van geld en de financiering van terrorisme te voorkomen en te onderdrukken. Het heeft tot doel ervoor te zorgen dat het financiële systeem niet wordt gebruikt om illegale activiteiten te faciliteren en om de integriteit en reputatie van het Filippijnse banksysteem te beschermen.

Belangrijkste bepalingen van de AMLA:

1. Definitie van witwassen van geld:De wet definieert het witwassen van geld als het proces waarbij illegaal verkregen gelden of activa worden omgezet in legitieme middelen om de illegale oorsprong ervan te verbergen. Het omvat verschillende stappen, waaronder plaatsing, gelaagdheid en integratie.

2. Oprichting AMLC:De AMLA richt de Anti-Money Laundering Council (AMLC) op als de belangrijkste overheidsinstantie die verantwoordelijk is voor het implementeren en handhaven van anti-witwasregelgeving. Het AMLC coördineert met verschillende financiële instellingen, wetshandhavingsinstanties en overheidsinstanties om het witwassen van geld en de financiering van terrorisme te bestrijden.

3. Gedekte instellingen:De AMLA is van toepassing op een breed scala aan financiële instellingen en bedrijven, waaronder onder meer banken, geldwisselaars, overboekings- en transferbedrijven, effectenhandelaren, pandjeshuizen en casino's. Deze entiteiten moeten voldoen aan de AMLC-regelgeving, zoals het melden van verdachte transacties en het bijhouden van gegevens over financiële transacties.

4. Suspicious Transaction Reporting (STR):Financiële instellingen en bedrijven zijn verplicht elke verdachte transactie te melden aan het AMLC. Onder verdachte transacties vallen onder meer transacties waarbij grote hoeveelheden contant geld betrokken zijn, die ongewoon complex of gestructureerd zijn, of aanleiding geven tot bezorgdheid over mogelijk witwassen van geld of terrorismefinanciering.

5. Customer Due Diligence (CDD):Financiële instellingen zijn verplicht cliëntenonderzoek (CDD)-maatregelen uit te voeren om de identiteit van klanten en uiteindelijke begunstigden te identificeren en te verifiëren bij het openen van rekeningen of het uitvoeren van transacties met een hoge waarde. Dit omvat het verifiëren van de naam, het adres en de identiteitsdocumenten van de klant en het begrijpen van het doel en de achtergrond van de transactie.

6. Sancties en straffen:De AMLA legt civiele en strafrechtelijke sancties op voor overtredingen van de bepalingen ervan. Het niet naleven van rapportagevereisten, CDD-maatregelen of andere verplichtingen kan resulteren in boetes, gevangenisstraf of beide.

De AMLA heeft sinds de inwerkingtreding ervan verschillende wijzigingen ondergaan, waarbij de laatste wijzigingen in 2022 zijn aangebracht om het raamwerk voor de bestrijding van het witwassen van geld en de financiering van terrorisme verder te verbeteren. De Filippijnse regering en financiële instellingen werken samen om de AMLA effectief te implementeren, misbruik van het financiële systeem voor illegale doeleinden te voorkomen en het land te beschermen tegen financiële misdaden.