Lyft zei maandag dat het zou proberen om maar liefst $ 2,4 miljard op te halen in zijn openbare aandelenuitgifte, in de eerste grote notering in de snelgroeiende sector van de taxivervoer.

De startup in San Francisco zou kunnen worden gewaardeerd op meer dan $ 20 miljard onder de voorwaarden van de beursgang die maandag werd onthuld, het instellen van een prijs per aandeel tussen $ 62 en $ 68.

De lancering van Lyft is de eerste van wat naar verwachting een golf van beursintroducties zal zijn van door durfkapitaal gesteunde startups met een waarde van meer dan $ 1 miljard, in Silicon Valley bekend als 'eenhoorns'.

De vermelding van Lyft loopt voor op een groter aanbod dat van Uber wordt verwacht, met een waardering van ongeveer $ 70 miljard.

Anderen die naar verwachting dit jaar naar Wall Street zullen verhuizen, zijn onder meer het zakelijke samenwerkingsbedrijf Slack, visual discovery startup Pinterest en mogelijk de big data-groep Palantir.

Lyft stelt voor 30,8 miljoen aandelen te verkopen met een underwritersoptie voor nog eens 4,6 miljoen, met aandelen op de Nasdaq vermeld onder het symbool "LYFT."

Er is geen datum gegeven voor de aanbieding, maar de Wall Street Journal zei dat Lyft-aandelen tegen het einde van volgende week zouden kunnen beginnen te handelen, wanneer een definitieve prijs wordt vastgesteld.

'Deeleconomie' groeit op

Lyft en Uber behoren tot de meest prominente spelers in de "deeleconomie, " wat een trend vertegenwoordigt die verschuift van eigendom naar on-demand services.

De groei van deze diensten tast het sentiment voor het bezit van woningen aan, auto's en andere goederen, en verschuift ook het concept van arbeid en werkgelegenheid, aanleiding tot felle discussies over de vraag of de verandering goed of slecht is.

De uitgaven voor "on demand" aan diensten zoals Uber en Airbnb en andere digitale platforms stegen in 2017 met 58 procent tot $ 75,7 miljard in de VS, met meer dan 41 miljoen deelnemende consumenten, volgens een onderzoek van Rockbridge Associates.

Zware verliezen

Volgens eerder ingediende documenten, Lyft verloor in 2018 $ 911 miljoen op $ 2,2 miljard. Uit de documenten blijkt dat de inkomsten sterk zijn gestegen van $ 343 miljoen in 2016, maar de verliezen namen ook toe.

Lyft zei in de aanvraag bij de Securities and Exchange Commission dat het sinds de oprichting in 2012 meer dan een miljard ritten heeft gemaakt en vorig jaar $ 8,1 miljard heeft geboekt.

Het heeft een aandeel van 39 procent in de Amerikaanse rideshare-markt, volgens een onderzoek dat in het dossier wordt aangehaald. Lyft is ook begonnen met andere vormen van vervoer over korte afstanden, waaronder het delen van fietsen en scooters.

Lyft zet ook in op adoptie van autonoom rijden, beweren dat zelfrijdende taxi's en ritdiensten het stadslandschap zullen helpen hervormen door de behoefte aan privévoertuigen te elimineren.

"Wij geloven dat steden gebouwd moeten worden voor mensen, geen auto's, " zegt Lyft in zijn IPO-aanvraag.

"Het bezit van massale auto's belast onze steden en vermindert de vrijheid die auto's ooit boden."

Zowel Lyft als Uber hebben kritiek gekregen voor het verstoren van traditionele taxidiensten en voor het gebruik van het model van chauffeurs als onafhankelijke contractanten.

De rideshare-bedrijven beweren dat de meeste chauffeurs de voorkeur geven aan de flexibele werkregeling, ook al biedt het minder voordelen en minder werkzekerheid.

Lyft zei dat het zal proberen zijn beleid te handhaven dat chauffeurs onafhankelijke contractanten zijn, maar merkt op dat elke juridische betwisting hiervan "nadelige" gevolgen kan hebben.

Voor de beursgang, Lyft zei dat sommige aandelen zouden worden gereserveerd voor chauffeurs die er minstens 10 hebben voltooid, 000 ritten met het platform.

Het bedrijf biedt een bonus van $1, 000 tot $ 10, 000 aan in aanmerking komende bestuurders vóór 19 maart die kunnen worden gebruikt om aandelen te kopen tegen de aanbiedingsprijs, hoewel ze ervoor kunnen kiezen om het geld in de zak te steken.

Waardeval?

Met een dual-class aandelenstructuur die de oprichters in staat stelt de controle te behouden, CEO Logan Green zal na de beursgang ongeveer 29 procent van het stemrecht hebben en mede-oprichter John Zimmer 19 procent.

Ross Gerber van investeringsmaatschappij Gerber Kawasaki waarschuwde ervoor om niet te enthousiast te worden over Lyft.

"Weer een veel te dure beursgang die publieke aandeelhouders geen inspraak geeft, "Zei Gerber in een tweet. "Raak deze hond niet aan. Het zal een rally worden en dan begint de lange weg naar beneden."

Aswath Damodaran, een bedrijfsprofessor aan de New York University, gespecialiseerd in bedrijfswaarderingen, zei dat hij schat dat Lyft ongeveer $ 16 miljard waard is.

"Ik blijf verontrust door het bedrijfsmodel voor het delen van ritten en het gebrek aan duidelijke wegen naar winstgevendheid, maar ik denk dat Lyft de juiste strategie heeft gekozen om zowel geografisch (in de VS) als in de transportdiensten gefocust te blijven, ', zei Damodaran eerder deze maand in een blogpost.

De onderzoeker zei dat taxibedrijven veranderingen in het consumentengedrag hebben veroorzaakt. wat wijst op groei.

"Een van de opvallende kenmerken van de revolutie in het delen van ritten is hoeveel het het consumentengedrag heeft veranderd, mensen binnen handbereik te trekken die normaal nooit gebruik zouden hebben gemaakt van autoservice, " hij zei.

"Ik ga ervan uit dat het delen van ritten nieuwe klanten zal blijven trekken, van gebruikers van het openbaar vervoer tot zelfrijders, waardoor de markt voor transportdiensten de komende 10 jaar zal verdubbelen."

© 2019 AFP